Лизинг или кредит: что выгоднее?

Организация, которая сталкивается с необходимостью приобретения дорогостоящих активов, часто по-разному решает этот вопрос. Попробуем разобраться, что же на самом деле выгоднее для компании – взять кредит и сразу же купить необходимое оборудование или помещение, либо взять все это в долгосрочную аренду, возможно, с правом последующего выкупа.

► Что такое кредит?

Банковский кредит – это целевое финансирование кредитным учреждением заёмщика. Средства выдаются на определённую цель, например, для приобретения какого-либо актива. Часто кредитные средства выдаются под залог, поскольку в случае выдачи кредита юридическому лицу на приобретение основных фондов речь идет о крупных суммах.

В зависимости от выбранной схемы, погашение такого кредита происходит либо равными долями через одинаковые отрезки времени, либо в конце срока одной суммой, либо неравными суммами через установленные договором промежутки времени.

► Что такое лизинг?

Лизинг – это финансовая услуга, суть которой заключается в особом кредитовании при приобретении компанией дорогостоящих основных фондов. Это аренда, устанавливаемая на длительное время, с правом последующего выкупа арендуемого имущества.

Договор лизинга может заключаться на разных условиях.

• Лизингодатель покупает у Продавца имущество, указанное Лизингополучателем, для последующей сдачи его в аренду последнему. Продавца и конкретную модель или тип имущества может выбирать как сам Лизингополучатель, так и Лизингодатель.

• Договор может заключаться на срок, сопоставимый со сроком полезного использования объекта. В таком случае, к концу срока стоимость актива приближается к нулю, и Лизингополучатель без дополнительных затрат получает объект в собственность.

• Срок договора может быть значительно короче срока полезного использования объекта. В таком случае, по завершении срока действия договора, объект может быть передан обратно Лизингодателю для последующей сдачи его в аренду, либо Лизингополучатель может выкупить актив по его остаточной стоимости.

• Договор лизинга может содержать положения о техническом обслуживании предоставляемого объекта, возлагая эту обязанность либо на Лизингополучателя, либо на Лизингодателя.

► Лизинг или кредит: что лучше и выгоднее?

Однозначного ответа на этот вопрос, как правило, нет. Для решения дилеммы нужно учитывать множество факторов: размеры бизнеса, специфику деятельности компании и даже общую экономическую обстановку в стране. Чаще всего, всё-таки, эксперты склоняются к тому, что лизинг обходится предприятию дешевле, чем кредит.

Лизинг доступнее – лизинговые компании подходят к своим клиентам с менее строгой меркой, чем кредитные учреждения. Заключить договор лизинга часто возможно без залога и выполнения особых жёстких требований.

Договор лизинга заключается на гораздо более длительный срок, чем кредитный договор. Да и схему погашения можно разработать практически любую – учитывающую особенности бизнеса компании, его сезонность и прочие факторы. Все это позволяет упростить процедуру уплаты лизинговых платежей.

При лизинге компания не несёт дополнительные расходы, связанные с доставкой оборудования, уплатой таможенных платежей, страхованием объекта. Эти расходы берёт на себя Лизингодатель. Однако этот аргумент не всегда оправдан, ведь компания, предоставляющая в лизинг оборудование, скорее всего, все дополнительные траты вкладывает в ваши лизинговые платежи.

И еще один экономический довод в пользу лизинга – лизинговые обязательства никак не отражаются на значении показателей, характеризующих финансовое благополучие компании, поскольку в её балансе формируется только задолженность по текущей оплате.

Таким образом, на практике довольно часто лизинг оказывается выгоднее кредита. Однако каждый случай стоит рассматривать отдельно, ведь каждая компания – уникальна! Поэтому перед окончательным выбором проконсультируйтесь у опытного финансиста, который просчитает возможные варианты и поможет вам найти самый выгодный и лучший для вашего предприятия.

Лизинговые компании предложено подчинить регулированию ЦБ

Отсутствие у банков возможности рефинансирования кредитов, выданных лизинговым компаниям, ведет к сокращению возможностей получить финансирование для малого и среднего бизнеса. Об этом 5 февраля в ходе заседания экспертного центра при уполномоченном при президенте РФ по защите прав предпринимателей заявил вице-президент Ассоциации региональных банков («Россия») Олег Иванов. С места события передает корреспондент Клерк.Ру Сергей Васильев.

Ассоциация «Россия» подготовила законопроект, направленный на упорядочение деятельности лизинговых компаний. Предлагается отнести лизинговые компании к числу некредитных финансовых организаций и, таким образом, распространить на них регулирование Банком России.

Сегодня лизинговые компании, хоть и отнесены, согласно ОКВЭД, к организациям, осуществляющим финансовую деятельность, однако у Банка России нет оснований рефинансировать кредиты, которые им выдают коммерческие банки. В списке активов, которыми могут быть обеспечены кредиты ЦБ (положение №312-П), требования банков к лизингодателям не значатся.

«В этих условиях предложение кредитных продуктов лизинговым компаниям резко снижается, – говорится в пояснительной записке законопроекта. – Между тем лизинг для малого бизнеса выступает одним из немногих доступных и эффективных способов приобретения оборудования, когда не требуется значительных капитальных вложений».

Помимо уже упомянутого включения лизингового бизнеса в сферу контроля ЦБ, законопроект предлагает наделить корпорацию развития малого и среднего предпринимательства правом выдавать гарантии по облигациям лизинговых компаний, обеспеченных залогом требований по лизинговым платежам малых и средних компаний.

Лизинг или кредит: что выгоднее?

Организация, которая сталкивается с необходимостью приобретения дорогостоящих активов, часто по-разному решает этот вопрос. Попробуем разобраться, что же на самом деле выгоднее для компании – взять кредит и сразу же купить необходимое оборудование или помещение, либо взять все это в долгосрочную аренду, возможно, с правом последующего выкупа.

► Что такое кредит?

Банковский кредит – это целевое финансирование кредитным учреждением заёмщика. Средства выдаются на определённую цель, например, для приобретения какого-либо актива. Часто кредитные средства выдаются под залог, поскольку в случае выдачи кредита юридическому лицу на приобретение основных фондов речь идет о крупных суммах.

В зависимости от выбранной схемы, погашение такого кредита происходит либо равными долями через одинаковые отрезки времени, либо в конце срока одной суммой, либо неравными суммами через установленные договором промежутки времени.

► Что такое лизинг?

Лизинг – это финансовая услуга, суть которой заключается в особом кредитовании при приобретении компанией дорогостоящих основных фондов. Это аренда, устанавливаемая на длительное время, с правом последующего выкупа арендуемого имущества.

Договор лизинга может заключаться на разных условиях.

• Лизингодатель покупает у Продавца имущество, указанное Лизингополучателем, для последующей сдачи его в аренду последнему. Продавца и конкретную модель или тип имущества может выбирать как сам Лизингополучатель, так и Лизингодатель.

• Договор может заключаться на срок, сопоставимый со сроком полезного использования объекта. В таком случае, к концу срока стоимость актива приближается к нулю, и Лизингополучатель без дополнительных затрат получает объект в собственность.

• Срок договора может быть значительно короче срока полезного использования объекта. В таком случае, по завершении срока действия договора, объект может быть передан обратно Лизингодателю для последующей сдачи его в аренду, либо Лизингополучатель может выкупить актив по его остаточной стоимости.

• Договор лизинга может содержать положения о техническом обслуживании предоставляемого объекта, возлагая эту обязанность либо на Лизингополучателя, либо на Лизингодателя.

► Лизинг или кредит: что лучше и выгоднее?

Однозначного ответа на этот вопрос, как правило, нет. Для решения дилеммы нужно учитывать множество факторов: размеры бизнеса, специфику деятельности компании и даже общую экономическую обстановку в стране. Чаще всего, всё-таки, эксперты склоняются к тому, что лизинг обходится предприятию дешевле, чем кредит.

Лизинг доступнее – лизинговые компании подходят к своим клиентам с менее строгой меркой, чем кредитные учреждения. Заключить договор лизинга часто возможно без залога и выполнения особых жёстких требований.

Договор лизинга заключается на гораздо более длительный срок, чем кредитный договор. Да и схему погашения можно разработать практически любую – учитывающую особенности бизнеса компании, его сезонность и прочие факторы. Все это позволяет упростить процедуру уплаты лизинговых платежей.

При лизинге компания не несёт дополнительные расходы, связанные с доставкой оборудования, уплатой таможенных платежей, страхованием объекта. Эти расходы берёт на себя Лизингодатель. Однако этот аргумент не всегда оправдан, ведь компания, предоставляющая в лизинг оборудование, скорее всего, все дополнительные траты вкладывает в ваши лизинговые платежи.

И еще один экономический довод в пользу лизинга – лизинговые обязательства никак не отражаются на значении показателей, характеризующих финансовое благополучие компании, поскольку в её балансе формируется только задолженность по текущей оплате.

Таким образом, на практике довольно часто лизинг оказывается выгоднее кредита. Однако каждый случай стоит рассматривать отдельно, ведь каждая компания – уникальна! Поэтому перед окончательным выбором проконсультируйтесь у опытного финансиста, который просчитает возможные варианты и поможет вам найти самый выгодный и лучший для вашего предприятия.

ЧТО ТАКОЕ "ЛИЗИНГ"

 
Лизинг — это специальный финансовый инструмент, призванный облегчить предприятиям приобретение основных фондов. По сути, это долгосрочная аренда имущества с последующим выкупом по остаточной стоимости.

Лично вы выбираете, что собственно и у кого приобрести, а лизингодатель, чью роль играет специальная фирма, либо банк, из собственных средств оплачивает 70–90% цены покупки.

Отсутствующую часть вы оплачиваете из собственных средств. Далее имущество передают вам в долгосрочную аренду. По шаблонной схеме лизинга, пользователь имущества постепенно выкупает его, в конце концов получая в собственность. Продолжительность договора лизинга составляет примерно три-пять лет – чем дороже имущество, тем длиннее срок договора.

Это был прямой лизинг. А есть еще лизинг возвратный. Предположим, у вас есть дорогое оборудование, либо техническая постройка. Возможно реализовать его лизинговой фирме с условием, что она сдаст ваше бывшее имущество вам в аренду с правом выкупа. В этом случае вы получаете в свое пользование наличные средства, и при всем этом будете продолжать пользоваться имуществом, которое с годами опять перейдет в вашу собственность.

Предприятие малого или же среднего бизнеса применяют лизинг для приобретения автотранспорта, оборудования, техники, недвижимости (кроме земельных участков). Зачастую соглашение о лизинге дополняется договоренностью о техническом обслуживании и ремонте приобретенной техники или же оборудования.

Условия лизинга немного отличаются от тех требований, которые предъявляют к малому и среднему бизнесу при оформлении кредита.

Принципиальное значение имеет стаж работы на рынке – не менее 1-го года. Состояние вашего дела станут оценивать по объему доходов, количеству сотрудников компании, величине активов, соответствию кредиторской и дебиторской задолженности. Доходы за прошедший экономический год должны в 2-2,5 раза превосходить размер лизинговых платежей без НДС и авансового платежа.

Большая часть игроков отечественного лизингового рынка можно расценивать, как надёжные компании. В первую очередь, это дочерние фирмы солидных банков, в том числе «ВТБ-Лизинг», «НОМОС-Лизинг», «УралСиб». Они дают лизинг на широкий ассортимент имущества для самых различных фирм, имеются, специальные программы для малого бизнеса, созданные с учетом их потребностей и запросов.

Что такое лизинг

Лизинг — это специальный финансовый инструмент, призванный облегчить предприятиям приобретение основных фондов. По сути, это долгосрочная аренда имущества с последующим выкупом по остаточной стоимости.